動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)是指結(jié)合宏觀經(jīng)濟(jì)、金融政策和行業(yè)運(yùn)行變化情況,對(duì)發(fā)行企業(yè)和信用增進(jìn)機(jī)構(gòu)的經(jīng)營(yíng)管理、財(cái)務(wù)狀況,債務(wù)融資工具信息披露、募集資金用途、二級(jí)市場(chǎng)交易、公開市場(chǎng)信息等情況進(jìn)行定期和不定期地了解、分析和處理的過...[繼續(xù)閱讀]

    一、監(jiān)測(cè)對(duì)象主承銷商動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)的對(duì)象主要為債務(wù)融資工具發(fā)行企業(yè)和信用增進(jìn)機(jī)構(gòu)。債務(wù)融資工具發(fā)行企業(yè)不僅包括公開發(fā)行債務(wù)融資工具的發(fā)行企業(yè),還包括定向工具(PPN)發(fā)行企業(yè)。信用增進(jìn)機(jī)構(gòu)不僅包括專業(yè)的增進(jìn)機(jī)構(gòu),還包括...[繼續(xù)閱讀]

    一、償付資金安排監(jiān)測(cè)1.調(diào)查時(shí)間根據(jù)《銀行間債券市場(chǎng)非金融企業(yè)債務(wù)融資工具主承銷商后續(xù)管理工作指引》(以下簡(jiǎn)稱《后續(xù)管理指引》)第七條:主承銷商應(yīng)至少提前一個(gè)月掌握債務(wù)融資工具還本付息的資金安排,并及時(shí)了解其他...[繼續(xù)閱讀]

    發(fā)行企業(yè)充分信息披露是注冊(cè)制的核心。信息披露制度是現(xiàn)代債務(wù)資本市場(chǎng)的基礎(chǔ)性制度安排,有效的信息披露制度是市場(chǎng)健康運(yùn)行的保障。隨著銀行間債券市場(chǎng)的不斷發(fā)展,銀行間債券市場(chǎng)信息披露制度體系不斷完善,在人民銀行《...[繼續(xù)閱讀]

    按照上述相關(guān)自律規(guī)范文件的要求,債務(wù)融資工具存續(xù)期內(nèi)發(fā)行企業(yè)應(yīng)披露《信息披露事務(wù)管理制度》主要內(nèi)容、定期財(cái)務(wù)信息、重大事項(xiàng)、信息變更公告及付息兌付公告等。企業(yè)如確有涉及國家機(jī)密或商業(yè)秘密的信息需豁免披露...[繼續(xù)閱讀]

    一、信息披露文件格式披露文件格式是信息披露規(guī)范化的表現(xiàn)之一,按照相關(guān)規(guī)定,各類信息的披露文件需采用不可修改的PDF格式,形式完整、信息準(zhǔn)確,披露文件文本清晰,未經(jīng)涂改;對(duì)于披露鏈接地址的文件,應(yīng)確保鏈接有效;信息披露文...[繼續(xù)閱讀]

    一、風(fēng)險(xiǎn)排查工作概述風(fēng)險(xiǎn)排查是指主承銷商在債務(wù)融資工具存續(xù)期內(nèi)針對(duì)相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn),對(duì)發(fā)行企業(yè)和提供信用增進(jìn)服務(wù)的機(jī)構(gòu)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)狀況、合規(guī)性等方面開展的定期或不定期的排查,通過各種有效方法及時(shí)掌握發(fā)行企業(yè)和...[繼續(xù)閱讀]

    一、壓力測(cè)試工作概述1.壓力測(cè)試定義壓力測(cè)試是一種以定量分析為主的風(fēng)險(xiǎn)分析方法,通過測(cè)算發(fā)行企業(yè)或者信用增進(jìn)機(jī)構(gòu)在遇到假定的小概率事件等極端不利情況下可能發(fā)生的損失,分析這些損失對(duì)非金融企業(yè)債務(wù)融資工具投資者...[繼續(xù)閱讀]

    1.目的與依據(jù)隨著債務(wù)融資工具市場(chǎng)的不斷發(fā)展,投資者維護(hù)自身合法權(quán)益的意識(shí)不斷提高,參與處理債務(wù)融資工具償付事項(xiàng)的意愿也日益增強(qiáng),對(duì)投資者保護(hù)制度的日益完善提出了更高的要求。但是,銀行間債券市場(chǎng)尚缺乏對(duì)債務(wù)融資...[繼續(xù)閱讀]

    一、持有人會(huì)議的觸發(fā)1.會(huì)議召集人根據(jù)《規(guī)程》第六條的規(guī)定,發(fā)行企業(yè)應(yīng)當(dāng)在募集說明書中約定持有人會(huì)議的召集人。召集人負(fù)責(zé)組織召開持有人會(huì)議,征求與收集債務(wù)融資工具持有人對(duì)重大事項(xiàng)的意見,履行信息披露、文件制作、...[繼續(xù)閱讀]